12月9日,上清所披露,金地集团拟于12月13日发行15亿元3年期中期票据。金地集团在票据发行文件中提到,其第七期中期票据合计计划发行规模为47亿元,此次募集资金将全部用于偿还银行贷款。此前一天,有消息称,招商蛇口等企业计划近期在中国银行间市场交易商协会(下称“交易商协会”)注册发行并购票据,募集资金用于房地产项目的兼并收购。
自11月9日交易商协会召开房企代表座谈会后,已有保利发展、招商蛇口、首开股份等多家房企在银行间债券市场发行中期票据。据中指研究院数据,11月单月房地产行业信用债融资同比下降19.6%,环比大增197.1%,已经接近8月水平。第一财经记者查询Wind资讯最新数据发现,11月房地产行业发行公司债、短融、中期票据、定向工具、ABS等境内债产品共计40只,发行金额428.20亿元,远高于10月的23只和186.82亿元,其中中期票据占比近7成。中信建投最新数据也显示,上述各项融资工具的融资成本在11月多数环比降低,分别为4.9%、3.5%、4.2%、4.8%、4.3%。
而进入12月,截至目前,房地产行业已有17笔合计101亿元境内债发行。值得注意的是,自10末开始,ABS发行逐渐提速,继10月底华润置地发行两笔合计金额超过45亿元的ABS之后,12月6日中关村也发行了一笔28.8亿元ABS,碧桂园、金地集团、万科、龙光集团等也在近日传出ABS发行计划与进展。Wind资讯数据显示,11月以来共有15家房企、17个ABS项目更新审批状态,相比10月增加10个项目,其中有3个项目已经受理,5个项目处于“已反馈”状态,3个项目通过发审会,也有3个在6——7月受理、反馈的项目被终止审查。
此外,房地产信托融资有所升温。用益信托研究院数据显示,11月房地产类信托成立规模140.94亿元,虽然与去年同期相比继续下滑74.90%,但环比上月增加了61.53%。在资管新规与“两压一降”压力下,国内信托资产结构持续优化,叠加“房住不炒”的政策背景与行业违约事件影响,信托在房地产领域的投资余额自2019年开始出现连续下滑,截至今年三季度末已经跌破2万亿元。此前就有业内人士表示,尽管地产融资环境有回暖迹象,但“房住不炒”的基调不变,结合信托公司自身合规压力,大规模发行房地产类产品的可能性不大。
中指研究院也指出,近来多家涉房信托出现到期无法兑付的情况,信托恐将不再成为房地产非银融资的主要渠道。